Набросал в екселе модель сравнения управления капиталом при Фиксированно-фракционном методе (ФФ) и Фиксированно-пропорциональном методе(ФП), а так же сравнение f этих методов. Т.к. в ТСЛабе пока нет возможности это моделировать(кроме, я так понимаю, ФФ-Метода при имитации портфеля-рассчитывать изменения), поэтому нужно выгрузить свои данные по сделкам-нужен столбец Net Profit (обязательно в хронологии, т.к. это важно) и вставить в столбец в файлик, ну и подкорректировать под свои цифры ступень, уровень стопа для начального риска. В этой модели использовались данные алгоритма на RI, с первоначальным капиталом 300т.р. за год.





Начальный f риск при ФП методе, а так же при ФФ брался 0.05.
Смысл при ФП методе такой: распределение риска(смещение) с начала торговли (от нулевой точки) на более капитализированную торговлю, т.е. при одинаковом начальном риске f=0,05 увеличение конечного капитала составило 81%, так же произошло увеличение среднеарифметического риска при ФП-Методе f(ФП) по отношению к ФФ-Методу f(ФФ)на 49%, т.е. с 0,048 до 0,069, но при этом этот дополнительный средний риск в 49% принёс дополнительных 81%. Подобные результаты (чуть меньше-на 10,5%) при ФФ-Методе можно получить, если установить риск на протяжении всей торговли f=0,07, но при этом распределения риска не будет происходить. Для чистоты эксперимента нужно конечно считать проседание, но судя по графикам - на начальном этапе оно не изменно. Кроме этого ФП-Метод можно регулировать коэффициентом защиты капитала(в файле <1) или усилением геометрического роста (когда коэфф>1). Так же на графиках есть сравнение с эталоном системы, т.е. с одним контрактом.

uprav разреши поспрашиваю по твоим файлам:
ячейка E2 2250*0,65. Что такое 2250 и что такое 0,65?
------------------------------
P.S. Не понял твоей гражданской позиции по поводу НОРМОБР. Разъясни то же пожалуйста, все таки твое мнение будет очень интересным...

эта ячейка переводит пункты стопа системы RI в рубли, (коэфф.примерно 0,65), т.е. 2250 - это стоп в пунктах по системе для рассчёта риска в первой сделке*0,65, если используется другой инструмент где перевод не нужен, то нужно эту колонку (Net Profit,руб) приравнять к Net Profit.
Честно сказать я в эту тему ещё не врубался, т.к. ещё Р.Джонса не проштудировал до конца, поэтому не могу пока что то вразумительное сказать. Вообще к массивам биржевых исторических данных, обработанных с помощью статистических методов, считаю что нужно относиться, нето что бы с осторожноостью, но с пониманием, т.к. например одни из последних методов обработки как вейвлет-анализ, или метод гильберта-хуанга, для анализов временных рядов, например, не вызывают бурных обсуждений на форумах, видимо из за не достаточной эффективности...а может я плохо искал-)))

Так это понял.
А что касается НОРМОБР, правда очень интересно твое мнение, я по-моему еще недели две тебе файлик послал...?

Как расценивать заданный риск/факт.риск в ячейке F2 на листе "защита", почему заданный риск приравнивается к фактическому риску? И почему именно эта вероятность берется как 5%, а не скажем 1% ?

Ячейку эту лучше назвать "заданный риск", старое название не удалил, риск в 0,05 это я для себя брал, т.к. 0,05 считаю вполне приемлемым, но можно конечно брать абсолютно любое значение и крутить и вертеть...По НОРМОБР написал в выше-в редактировании

Погоди, речь идет не о цене, а о приросте, это во первых. Исторические данные используются всегда, ибо будущего никто не знает, но как раз метод нормального распределения дает приближение к этому будущему...Фактически это распределение, которое определял в своей книге Винс, только переделано, Винс(и его последователи Р.Джонс в том числе) давал значение безубыточного f, нормальное распределение дает еще и безубыточный вход!
---------------------
Вернее определяет возможно максимальный убыток этого входа!

Разъясни пожалуйста еще лист "защита" как считается кол-во контрактов? В формуле например для второго входа =ЕСЛИ((L4+P4)<=0;L4;L4+P4) ячейка L5, т.е. беруться значения из будущего? Или я чего-то не понял?

Я честно сказать такие обсуждения, на обычных форумах, даже не встречал, они в основном на закрытых форумах ...

Из будущего не берётся, функция если-понадобилась для того чтобы число контрактов не ушло в "-" - это если поставить маленький капитал, когда контракты уйдут в 0 и ниже (а такого быть не может и при мальньких суммах возникает больший риск, но по-другому в этом случае никак), поэтому для полноценной оценки надо брать капитал побольше, чтобы был запас по контрактам и формулу можно написать проще - L4+P4, где L4-это предыдущее значение, а P4 - это изменение в зависимости от ступени, и P4 - рассчитывается для L5, P5 для L6 и т.д., т.е. заглядывания нет. Думаю что м.б. стоит ещё покрутить динамическое изменение ступени (сейчас оно фиксированное как для уменьшения, так и для увеличения)...

777, ты как то в этом топике выкладывал ссылку на хорошую статью - "кто держит масть", там про приращения есть и про гауссово распределение...вот например цитата "...Во-вторых, однодневные приращения в действительности образованы не гауссовым процессом, например, соседние приращения не независимы (об этом было упомянуто выше)..."

Блин, посмотри файл, там на второй странице доказательство того, что приращения можно изучать Гауссовым распределением, специально рядами ....
А статью можно любую написать, было б желание...

Здесь ты меня окончательно запутал. =ЕСЛИ((L4+P4)<=0;L4;L4+P4) стоит во второй строке. =ЕСЛИ((L5+P5)<=0;L5;L5+P5) в третьей. =ЕСЛИ((L6+P6)<=0;L6;L6+P6) в четвертой.
А вот теперь вижу, смещение строк меня заблудило, строки пронумерованы, я на них что-то не натрезвую голову давай смотреть ...., а рсчеты только с пятой начинаются.... Извиняюсь.

ок, обязательно гляну, я его с другого компа с офисом 2003 пытался посмотреть, не получилось, а файлик видимо в Ексель 2005?

Файл там 2007года. Так ты себе 2007 так и не поставил?

а в своих данных разделитель видимо надо с точек на запятые поменять? как это сделать?

Если Excel 2007: Данные - Текст по столбцам. Менять не надо, надо будет просто разделить.

uprav
отличная штука. есть над чем подумать.

+1

Самые знаменитые, именитые! Марковиц и его ученик и последователь Шарп!

http://www.solver.com/invcenter.htm

Русскоязычно можно кратко прочитать вот здесь


В приложении Excel - готовые решения задач. Внимание!: только Excel 2007/Включаем встроенную надстройку "Поиск решений", через нее и считаем + как бонус Чья-то контрольная работа, с хорошим описанием самой сути 1.zip

Пишите, кто что думает по этим классическим Титанам управлениям портфеля?